[9월 공모주]케이카 공모주(IPO) 청약/수요예측/주관사/상장정보

21년 9월 공모주 <케이카>

 

 

케이카 청약 개요

1. 청약일  : 9월 30일 ~ 10월 1일

2. 환불일 : 10월 06일

3. 상장 예정일 : 10월 13일 예정

4. 주관사  : NH투자증권, 대신증권, 삼성증권, 하나금융투자

5. 확정공모가 : 25,000원 (1주당 증거금 50% : 12,500원)

6. 최소 청약 가능 수량 :  10주 (증거금 : 125,000원)

7. 의무보유 확약 비율 : 4.91% (신청 수량 기준)

8. 기관 수요 예측 경쟁률 : 40.00 대 1

9. 공모 관련 증권사 수수료 관련

·  NH투자증권 : 수수료 무료

·  대신증권 : 2,000원

·  삼성증권 : 2,000원

·  하나증권 : 2,000원

 

 

케이카에 대한 기업정보 및 수요예측 결과를 정리해볼게요.

정리해보면서 케이카 IPO를 진행할지 여부는 마지막에 알려드리도록 하겠습니다.

 

 

케이카 기업정보

출처 : DART 케이카/투자설명서

주식회사 케이카의 사업 부분은 중고차 사업부분과 렌터카 사업으로 구분하고 있습니다.

K -Car라는 브랜드를 앞세워 CPO(Certified Pre- Owned) 모델을 기반으로

이커머스 플랫폼과 오프라인 네트워크를 운영하고 있는 국내 중고차 시장 내 매출 규모 1위의 매매 업체입니다.

고객들은 중고차에 대한 투명한 가격과 단순한 절차를 통해 기존 거래방식과는 다른 새로운 구매 경험을 제공받을 수  있으며,

오프라인 지점으로는 사업적 시너지를 내고 있다고 볼 수 있습니다.

 

<출처 : DART 케이카/투자설명서>

 

 

※ 주식회사 케이카 - 경쟁우위요소

 1. 국내 중고차 이커머스 시장의 선두주자.

 2. 신뢰받는 전국적 브랜드 인지도.

 3. 체계적으로 교육받은 전문 영업인력

 4. 전국적인 오프라인 매입 및 판매 네트워크를 통한 국내 주요 지역 커버

 5. 실거래 데이터 기반의 PMS (Pricing Master System)

 6. 매매업 관리 역량을 검증받은 경영진

 

<출처 : DART 케이카/투자설명서>

 

 

케이카 매출액 현황

출처 : DART 케이카/투자설명서

 

최근 3개년 매출액. 영업이익은  전반적인 상승추세입니다.

주식회사 케이카는 재무실적을 올리기 위해 직영매장 확장, 온라인 플랫폼 내 "3D 라이브 뷰", "365일 결제 가능 시스템"등

다양한 서비스 출시했습니다.

또한, 매출액을 지속적으로 높이기 위해 데이터 기반의 매입 가격산정과 판매 가격 책정 등 Pricing Management System 및

이커머스팀이 관리하고 있는 고객 행동 패턴 분석에 대한 지속적인 투자를 진행할 계획을 가지고 있습니다.

 

<출처 : DART 케이카/투자설명서>

 

 

국내·해외 기관 수요 예측

출처 : DART 케이카/투자설명서

 

국내. 해외 기관 경쟁률은 40.00 대 1입니다.

제가 생각했던 것보다 수요예측이 저조하네요.

이 부분이 중요한데, 아래 내용을 좀 더 보고 참여 여부를 결정해야 되겠습니다.

 

 

 

국내·해외 기관 수요 예측 - 신청 가격

출처 : DART 케이카/투자설명서

 

공모주 청약 가격이 2만 5천 원에 확정되었는데요.

주식회사 케이카 업체의 공모 희망가인 3만 4300원 ~ 4만 3200원의 밴드 하단에서 약 27% 대폭 할인한 가격이네요.

또한, 해외 투자자와 국내 기관 투자자의 반응이 다르네요.

외국은 공모 가격 상단에 신청하면서 높은 선호도를 보였지만. 국내 기관투자자들은 보수적인 가격을 제시했습니다.

최근 국내에서 진행된 대규모 기업공개 (IPO) 딜의 지속적인 부진한 흐름이 영향을 준 게 아닐지 예상합니다.

 

 

국내·해외 의무보유 확약

출처 : DART 케이카/투자설명서

 

기관 투자자의 의무보유 확약은 건수로  0.81% 신청 수량으로는 4.91%입니다.

의무 보유 확약 부분은 아쉽다고 느껴지네요.

 

 

 

유통가능 주식수

출처 : DART 케이카/투자설명서

 

이 부분도 아쉽네요.

상장 직후 유통가능 주식수는 22.40%입니다.

그 중 의무보유 확약 수량도 상당히 적다는 부분도 꼭 인지해야겠습니다.

유통 가능 주식수와 의무보유 확약 수량이 적다는 건

상장일 당일에 주식 변동성이 크게 나올 것을 예상할 수 있으니 주의가 필요하겠네요.

 

 

케이카 확정 공모가액

출처 : DART 케이카/투자설명서

 

저는 주린이라서 비례를 할 만큼 자금은 없습니다. 항상 균등 청약만 진행하고 있어요.

확정금액이 25,000원 이기에 증거금은 125,000원 + 수수료가 있으면 참여할 수 있네요.

수수료는 증권사마다 다르니 아래 내용 참고해주세요.

 

·  NH투자증권 : 수수료 무료

·  대신증권 : 2,000원

·  삼성증권 : 2,000원

·  하나증권 : 2,000원

 

 

케이카 청약 대상자 배정내역

출처 : DART 케이카/투자설명서

 

공모 주관인 NH투자증권사가 다른 증권사보다 공모주 수량이 앞도적으로 많습니다.

대신증권, 삼성증권, 하나금융투자증권으로는 1주 받기도 어려워 보이네요.

제가 만약에 균등배정으로 신청하게 되면 NH투자증권으로 가지 않을까 조립스럽게 예상해봅니다.

공동주관사인 골드만삭스 증권회사는 일반청약자가 참여하지 못하는 점 참고하세요.

 

 

나의 선택은?

 

저는 케이카 IPO에 청약신청을 하지 않으려고 합니다.

정리해보니 아쉬운 점이 너무 많네요.

(아쉬운 점 : 기관 경쟁률, 보유확약, 밴드가 하단에  공모가 확정 등)

9월에 큰 기대로 케이카를 기다리고 있었는데, 아쉽게도 놓아주려 합니다.

 

 

 

본 포스팅은 개인적인 공부와 정보 전달을 위한 것이며, 투자를 권유하는 글이 아닙니다.
투자에 대한 책임은 전적으로 본인에게 있다는 점을 명심하시고 투자에 신중하시기 바랍니다.

 

감사합니다.